Η πιο σημαντική επενδυτική τάση του 2023… και τρεις τρόποι για κέρδος

Στο παρελθόν, οι κεντρικές τράπεζες μπορούσαν να πουν -με κάποια αξιοπιστία- ότι μπορούσαν να αντισταθμίσουν την αύξηση των τιμών αυξάνοντας τα επιτόκια.

Για παράδειγμα, το 1981, ο πρώην πρόεδρος της Fed, Paul Volcker, πήρε τα επιτόκια βόρεια του 18% για να τιθασεύσει τον πληθωρισμό.

Ωστόσο, μια τέτοια κίνηση δεν αποτελεί επιλογή σήμερα.

Αυτό συμβαίνει επειδή το ομοσπονδιακό χρέος είναι τόσο ακραίο που ακόμη και η επιστροφή των επιτοκίων στον ιστορικό μέσο όρο τους θα σήμαινε την καταβολή δαπάνης τόκων που θα καταναλώσει περισσότερο από το ήμισυ των φορολογικών εσόδων. Οι δαπάνες τόκων θα επισκιάσουν τις δαπάνες κοινωνικής ασφάλισης και άμυνας και θα γίνουν το μεγαλύτερο κονδύλι στον ομοσπονδιακό προϋπολογισμό.

Σύμφωνα με ακόμη και τις λανθασμένες στατιστικές της ίδιας της κυβέρνησης για τον πληθωρισμό, που υποτιμούν το πρόβλημα, οι αυξήσεις των τιμών εκτοξεύτηκαν πρόσφατα στα υψηλά 40 ετών.

Αυτό σημαίνει ότι μια επιστροφή στο ιστορικό μέσο επιτόκιο δεν θα είναι αρκετή για να κυριαρχήσει στον πληθωρισμό – ούτε καν κοντά. Απαιτείται μια δραστική αύξηση των επιτοκίων—ίσως στο 10% ή υψηλότερη.

Θυμηθείτε, την τελευταία φορά που ο πληθωρισμός ήταν τόσο ζεστός, η Fed χρειάστηκε να αυξήσει τα επιτόκια πέρα ​​από το 18% για να ελέγξει την κατάσταση.

Εάν αυτό συνέβαινε σήμερα, θα σήμαινε ότι η κυβέρνηση των ΗΠΑ πληρώνει περισσότερα για τους τόκους από όσα εισπράττει από φόρους. Με άλλα λόγια, η Ουάσιγκτον θα πλήρωνε για το κόστος των τόκων της τυπώνοντας χρήματα, κάτι που θα μπορούσε να προκαλέσει υπερπληθωρισμό.

Εν ολίγοις, η Federal Reserve είναι παγιδευμένη.

Η αύξηση των επιτοκίων αρκετά υψηλά για να μειώσει τον πληθωρισμό θα χρεοκόπησε την κυβέρνηση των ΗΠΑ.

Μπορούμε να δούμε αυτή τη δυναμική στο παρακάτω διάγραμμα του ομοσπονδιακού χρέους και του επιτοκίου ομοσπονδιακών κεφαλαίων, του πρωτεύοντος επιτοκίου αναφοράς της Federal Reserve. Όσο υψηλότερο είναι το ομοσπονδιακό χρέος, τόσο πιο δύσκολο και επώδυνο γίνεται η αύξηση των επιτοκίων.

Σημειώστε πόσο σχετικά χαμηλό ήταν το ομοσπονδιακό χρέος στα τέλη της δεκαετίας του ’70 και στις αρχές της δεκαετίας του ’80, την τελευταία φορά που χρειάστηκε μια δραστική αύξηση των επιτοκίων για την καταπολέμηση του πληθωρισμού εκτός ελέγχου. Στη συνέχεια, συγκρίνετε το με το επίπεδο του χρέους σήμερα.

Εν ολίγοις, η κυβέρνηση των ΗΠΑ πλησιάζει γρήγορα το οικονομικό τελικό παιχνίδι. Χρειάζεται να αυξήσει τα επιτόκια για να καταπολεμήσει τον ανεξέλεγκτο πληθωρισμό… αλλά δεν μπορεί γιατί θα προκαλούσε τη χρεοκοπία της.

Εδώ είναι η ουσία…

Η Fed δεν έχει άλλη επιλογή από το να εγκαταλείψει σύντομα την παρέλαση της αύξησης των επιτοκίων και να εμπλακεί σε ολοένα αυξανόμενη υποβάθμιση του νομίσματος. Υποψιάζομαι ότι θα το δούμε αυτό να συμβαίνει το 2023.

Η μεγάλη εικόνα

Τις τελευταίες δύο εβδομάδες, έχω επικεντρωθεί σε αυτό που πιστεύω ότι είναι η πιο σημαντική επενδυτική τάση του 2023—ανεξέλεγκτη υποβάθμιση του νομίσματος.

Ας συγκεντρώσουμε τα κύρια σημεία για να δούμε τη Μεγάλη Εικόνα…

Δείκτης #1: Οι νοθευμένες κρατικές στατιστικές υποτιμούν τις πραγματικές επιπτώσεις του πληθωρισμού.

Δείκτης #2: Οι ΗΠΑ έχουν εισέλθει σε έναν αναπόδραστο πολιτικό-πληθωριστικό κύκλο όπου η πλειοψηφία των ψηφοφόρων απαιτεί πολιτικές που δημιουργούν περισσότερο πληθωρισμό.

Δείκτης #3: Ο κεντρικός σχεδιασμός δεν λειτουργεί. Η Fed δεν μπορεί να σώσει τη μέρα περισσότερο από όσο μπορούσε η Επιτροπή Κρατικού Σχεδιασμού της ΕΣΣΔ.

Δείκτης #4: Ο πληθωρισμός είναι ο μόνος τρόπος για την κυβέρνηση των ΗΠΑ να διαχειριστεί το αδύνατο φορτίο χρέους της.

Δείκτης #5: Η Fed δεν έχει άλλη επιλογή από το να εγκαταλείψει σύντομα την παρέλαση της αύξησης των επιτοκίων.

Η μεγάλη εικόνα είναι ξεκάθαρη.

Η ανεξέλεγκτη υποβάθμιση του νομίσματος είναι μια τάση που νομίζω ότι μπορείτε να στοιχηματίσετε το 2023.

Επενδυτικές Επιπτώσεις

Η τροχιά είναι πράγματι ανησυχητική.

Η επερχόμενη υποβάθμιση του νομίσματος θα μπορούσε να είναι διαφορετική από οτιδήποτε έχουμε δει ποτέ πριν. Αυτά είναι τρομερά νέα για το δολάριο ΗΠΑ και τα άλλα νομίσματα κομφετί.

Δυστυχώς, λίγα πράγματα μπορεί να κάνει κανείς πρακτικά για να αλλάξει την πορεία αυτής της ασταμάτητης τάσης.

Οι περισσότεροι άνθρωποι εξοικονομούν τη χρηματική τους ενέργεια σε πλαστά χρήματα που κάποιος άλλος μπορεί να βγάλει χωρίς προσπάθεια.

Αυτοί είναι οι άνθρωποι που θα εξαφανιστούν.

Η υποβάθμιση του νομίσματος έχει εξαφανίσει οικονομικά αμέτρητα εκατομμύρια σε όλη την ιστορία. Αλλά δεν χρειάζεται να είσαι ένας από αυτούς.

Τα καλά νέα είναι ότι μπορείτε να μετατρέψετε τα λεμόνια σε λεμονάδα. Κάνοντας τις σωστές οικονομικές κινήσεις, μπορείτε όχι μόνο να αποφύγετε τις ακρωτηριαστικές απώλειες αλλά και να επωφεληθείτε πραγματικά από τον πληθωρισμό.

Το κλειδί είναι να κατέχετε νομισματικές εναλλακτικές λύσεις ελεύθερης αγοράς, όπως ο χρυσός και το Bitcoin για μακροπρόθεσμες αποταμιεύσεις και οι εταιρείες που τις παράγουν για κερδοσκοπική ανοδική πορεία.

Τα νομίσματα Fiat αποτελούν ευθύνη των κυβερνήσεων που τα εκδίδουν. Ως εκ τούτου, απαιτούν εμπιστοσύνη και σιγουριά ότι οι κυβερνήσεις που βρίσκονται πίσω τους θα ενεργήσουν αρμοδίως και έντιμα. Αυτό δεν είναι ένα στοίχημα που θέλω να πάρω για καμία κυβέρνηση.

Από την άλλη πλευρά, ο χρυσός και το Bitcoin είναι τα μόνα νομισματικά περιουσιακά στοιχεία που δεν αποτελούν ταυτόχρονα υποχρέωση κάποιου άλλου. Δεν έχουν κίνδυνο αντισυμβαλλομένου.

Όταν χάνεται η εμπιστοσύνη στα νομίσματα fiat, περιμένω ότι ένας ωκεανός κεφαλαίου θα ρέει προς καλύτερες μορφές χρήματος όπως ο χρυσός και το Bitcoin.

Ο χρυσός και το Bitcoin είναι «σκληρά χρήματα», που σημαίνει ότι είναι «δύσκολα στην παραγωγή τους». Αυτό το επιθυμητό νομισματικό χαρακτηριστικό τα καθιστά ανθεκτικά στην υποτίμηση, καθιστώντας τα εξαιρετικά μακροπρόθεσμα αποθέματα αξίας.

Υπάρχουν κάποιες απαραίτητες διευκρινίσεις.

Πρώτον, θα θέλετε να έχετε φυσικό χρυσό, όχι ένα ETF ή άλλα παράγωγα χαρτιού.

Ο καλύτερος τρόπος για να το κάνετε αυτό είναι να αγοράσετε ευρέως αναγνωρισμένα νομίσματα χρυσού, όπως το Canadian Maple Leaf ή το American Eagle.

Συνιστώ να αποφύγετε νομισματικά ή συλλεκτικά νομίσματα. Είναι πιο περίπλοκα, μπορεί να έχουν σημαντικά ασφάλιστρα και να σας προσφέρουν μια ευκαιρία να ξεγελαστείτε αν δεν ξέρετε τι κάνετε. Αντ ‚αυτού, διατηρήστε το απλό και μείνετε στα ευρέως αναγνωρισμένα νομίσματα χρυσού.

Θα πρέπει να κρατήσετε το φυσικό σας χρυσό χρυσό στην κατοχή σας ή ένα ιδιωτικό μη τραπεζικό θησαυροφυλάκιο σε μια φιλική προς τον πλούτο δικαιοδοσία όπως η Σιγκαπούρη, η Ελβετία ή τα νησιά Κέιμαν. Ποτέ μην βάζετε τον χρυσό σας σε χρηματοκιβώτιο τράπεζας. Θα είναι μεταξύ των πρώτων στόχων εάν και όταν οι κυβερνήσεις αποφασίσουν να δημεύσουν τον ιδιωτικό πλούτο.

Ασήμι

Τα χρυσά νομίσματα είναι γενικά άβολα στη χρήση για μικρές συναλλαγές. Τα ασημένια νομίσματα είναι πιο πρακτικά.

Αυτός είναι ο λόγος για τον οποίο η ύπαρξη περιορισμένης ποσότητας φυσικού αργύρου είναι χρήσιμη για τις ανάγκες έκτακτης ανάγκης – όχι περισσότερα από 100 ευρέως αναγνωρισμένα νομίσματα ασημένιων χρυσών της ουγγιάς. Το Canadian Silver Maple Leaf και το American Silver Eagle είναι καλές επιλογές.

Η ιδέα είναι να ξοδέψετε μετρητά σε ακραίες περιπτώσεις όπου οι τράπεζες, τα ΑΤΜ και το διαδίκτυο είναι όλα εκτός σύνδεσης. Για παράδειγμα, το να έχετε μερικά ασημένια νομίσματα μπορεί να είναι απαραίτητο για να αγοράσετε είδη παντοπωλείου σε μια τέτοια κατάσταση.

Αξίζει να τονιστεί ότι το να έχετε περισσότερα ασημένια νομίσματα από όσα χρειάζονται για δαπάνες έκτακτης ανάγκης δεν είναι βέλτιστο. Τα χρυσά νομίσματα (και το Bitcoin) είναι πολύ καλύτερα για αποταμίευση.

Bitcoin

Όσον αφορά το Bitcoin, υπάρχουν κάποιες απαραίτητες διευκρινίσεις.

Κρατήστε το Bitcoin σας στο δικό σας πορτοφόλι αυτοεπιμέλειας, ποτέ σε ανταλλακτήριο ή με άλλο τρίτο μέρος.

Μην χρησιμοποιείτε μόχλευση, μην προσπαθήσετε να πραγματοποιήσετε συναλλαγές ή μην υποκύψετε σε προγράμματα απόδοσης.

Χρησιμοποιήστε τον μέσο όρο του κόστους σε δολάρια και έχετε έναν χρονικό ορίζοντα τεσσάρων ετών για να μειώσετε την αστάθεια.

Αποφύγετε τα altcoins—κρυπτονομίσματα εκτός από το Bitcoin.

Κερδοσκοπικές Ευκαιρίες

Οι μετοχές εξόρυξης χρυσού, ασημιού και Bitcoin είναι ο καλύτερος τρόπος για να αποκτήσετε κερδοσκοπικές ανοδικές τάσεις στην υποκείμενη μεγατάση της ανεξέλεγκτης υποβάθμισης των νομισμάτων.

Σκεφτείτε να επενδύσετε σε μια μετοχή εξόρυξης όπως ένα παιχνίδι με μόχλευση σε χρυσό, ασήμι ή Bitcoin. Ακόμη και μια μικρή αλλαγή στην τιμή του υποκείμενου εμπορεύματος μπορεί να έχει τεράστιο αντίκτυπο στα κέρδη ενός ανθρακωρύχου.

Για παράδειγμα, ας υποθέσουμε ότι κοστίζει 1.000 $ για έναν ανθρακωρύχο να παράγει μια ουγγιά χρυσού.

Εάν οι τιμές του χρυσού πέσουν 10% στα 900 δολάρια, η εταιρεία χάνει 100 δολάρια για κάθε ουγγιά.

Αν η τιμή του χρυσού αυξηθεί κατά 10% στα 1.100 δολάρια, τότε ο χρυσωρύχος έχει κέρδος 100 $ σε κάθε ουγγιά.

Ας υποθέσουμε ότι η τιμή του χρυσού αυξάνεται κατά 9% στα 1.200 δολάρια. Τα κέρδη του ανθρακωρύχου δεν αυξάνονται μόνο κατά 9%. Διπλασιάζονται – από 100 $ σε 200 $ ανά ουγγιά.

Ας υποθέσουμε ότι η τιμή του χρυσού διπλασιάζεται από 1.000 δολάρια σε 2.000 δολάρια η ουγγιά. Τα κέρδη του ανθρακωρύχου δεν διπλασιάζονται απλώς. Ανεβαίνουν δέκα φορές.

Έτσι οι μετοχές εξόρυξης προσφέρουν απίστευτα κερδοσκοπικά ανοδικά.

Μια παρόμοια δυναμική λειτουργεί με τους εξορύκτες Bitcoin και Bitcoin… αλλά σε στεροειδή. Αυτό συμβαίνει επειδή οι εξορύκτες Bitcoin παράγουν κάτι που δεν είναι απλώς σπάνιο αλλά απολύτως σπάνιο. Το Bitcoin είναι το μόνο εμπόρευμα όπου οι υψηλότερες τιμές δεν μπορούν να προκαλέσουν περισσότερη προσφορά, μειώνοντας τελικά τις τιμές.

Αυτό σημαίνει ότι ο μόνος τρόπος με τον οποίο το Bitcoin μπορεί να ανταποκριθεί στην αύξηση της ζήτησης είναι να ανέβει η τιμή. Σε αντίθεση με κάθε άλλο εμπόρευμα, η αύξηση της προσφοράς ως απάντηση στην αυξημένη ζήτηση δεν αποτελεί επιλογή.

Αυτός είναι ο λόγος για τον οποίο η επιχείρηση εξόρυξης Bitcoin μπορεί να είναι ακόμη πιο κερδοφόρα από αυτή άλλων παραγωγών εμπορευμάτων.

Όταν βλέπουμε εκρηκτικές κινήσεις στο Bitcoin, βλέπουμε ακόμη πιο εκρηκτικές κινήσεις στις μετοχές εξόρυξης Bitcoin.

Εδώ είναι η ουσία.

Η τάση της ανεξέλεγκτης υποβάθμισης των νομισμάτων – η οποία έχει ήδη ξεκινήσει – θα μπορούσε να είναι ένας τεράστιος καταλύτης για το Bitcoin.

Γι‘ αυτό μόλις δημοσίευσα μια επείγουσα αναφορά PDF.

Λεπτομέρειες για το πώς θα μπορούσαν να εξελιχθούν όλα σύντομα… και τι μπορείτε να κάνετε για αυτό. Κάντε κλικ εδώ για να κατεβάσετε το PDF τώρα.